Aturan filter diterapkan di mana dengan mata uang asing yang dibeli (dijual) ketika jatuh (naik) oleh x% selama periode tersebut. Tiga ukuran saringan diimplementasikan di mana f memiliki nilai dari 1%, 1,5%, dan 2%. Menurut strategi buy panjang, hasil dari menerapkan tiga ukuran filter yang berbeda untuk yen Jepang yang hadir dalam Tabel 2-A. Sebagai ukuran filter 1,5%, rata-rata tingkat pengembalian tertinggi (0,06%). Sebagai ukuran filter 1%, rata-rata tingkat pengembalian terendah (-0,393%). Dengan menggunakan aturan filter ke strategi lama membeli, rata-rata tingkat pengembalian tidak secara signifikan lebih besar dari nol untuk yen Jepang.
Tabel 2-B menunjukkan perbandingan rata-rata tingkat pengembalian sambil menerapkan strategi membeli panjang dan aturan filter yang berbeda untuk yen Jepang . Dibandingkan ukuran filter 1% dengan ukuran filter 1,5%, T-nilai adalah -1,989 dan signifikan. Dibandingkan ukuran filter 1% dengan ukuran filter 2%, T-nilai adalah -0,966 dan tidak signifikan. Dibandingkan filter ukuran 1,5% dengan ukuran filter 2%, T-nilai adalah 0,327 dan tidak signifikan.
Sedang diterjemahkan, harap tunggu..
