The Evaluation of ProspectsThe majo

The Evaluation of Prospects
The major theory of decision-making
under risk is the expected utility model.
This model is based on a set of axioms,
for example, transitivity of preferences,
which provide criteria for the rationality
of choices. The choices of an individual
who conforms to the axioms can be described
in terms of the utilities of various
outcomes for that individual. The utility
of a risky prospect is equal to the expected
utility of its outcomes, obtained
by weighting the utility of each possible
outcome by its probability. When faced
with a choice, a rational decision-maker
will prefer the prospect that offers the
highest expected utility

Hasil (Bahasa Indonesia) 2:

Evaluasi Prospek
Teori utama dari pengambilan keputusan
di bawah risiko adalah model utilitas yang diharapkan.
Model ini didasarkan pada seperangkat aksioma,
misalnya, transitivitas preferensi,
yang menyediakan kriteria untuk rasionalitas
pilihan. Pilihan dari seorang individu
yang sesuai dengan aksioma dapat digambarkan
dalam hal utilitas berbagai
hasil bagi individu itu. Utilitas
dari prospek berisiko sama dengan yang diharapkan
utilitas hasil yang diperoleh
dengan pembobotan utilitas dari setiap kemungkinan
hasil dengan probabilitas. Ketika dihadapkan
dengan pilihan, pengambil keputusan yang rasional
akan memilih prospek yang menawarkan
utilitas yang diharapkan tertinggi