c. Closely held entities versus tho

c. Closely held entities versus those with widely dispersed ownership.

BC1.30 External users of financial reporting have similar objectives, irrespective of the type of entities in which they invest. Therefore, the Board concluded that the objective of general purpose financial reports is the same for all entities. However, cost constraints and differences in activities among entities sometimes may lead the Board to permit or require differences in reporting for different types of entities.

Information about a Reporting Entity’s Resources, Claims against That Entity, and Changes in Resources and Claims

The Significance of Information about Financial Performance

BC1.31 A longstanding assertion by many constituents is that a reporting entity’s financial performance as represented by comprehensive income and its
components is the most important information.4
(paragraph 43) stated:

Concepts Statement 1

The primary focus of financial reporting is information about an enterprise’s performance provided by measures of comprehensive income and its components. Investors, creditors, and others who are concerned with assessing the prospects for enterprise net cash inflows are especially interested in that information.

In contrast, the Framework (1989) considered information on the reporting entity’s financial position and financial performance of equal importance.

BC1.32 To be useful for decision making, financial reports must provide information about a reporting entity’s economic resources and claims and the change during a period in economic resources and claims. A reporting entity cannot provide reasonably complete information about its financial performance (as represented by comprehensive income, profit or loss or other similar terms) without identifying and measuring its economic resources and the claims. Consequently, the Board concluded that to designate one type of information as the primary focus of financial reporting would be inappropriate.

BC1.33 In discussing the financial position of an entity, the Exposure Draft referred to economic resources and claims on them. The chapter uses the phrase economic resources of the reporting entity and the claims against the

4Concepts Statement 1 refers to earnings and its components. However, FASB Concepts Statement No. 6, Elements of Financial Statements, substituted the term comprehensive income for the term earnings. The latter term is reserved for a component of comprehensive income.





13



reporting entity (see paragraph OB12). The reason for the change is that, in many cases, claims against an entity are not claims on specific resources. In addition, many claims will be satisfied using resources that will result from future net cash inflows. Thus, while all claims are claims against the entity, not all are claims against the entity’s existing resources.

Financial Position and Solvency

BC1.34 Some constituents have suggested that the main purpose of the statement of financial position should be to provide information that helps assess the reporting entity’s solvency. The question is not whether information provided in the financial reports should be helpful in assessing solvency; clearly, it should. Assessing solvency is of interest to investors, lenders, and other creditors, and the objective of general purpose financial reporting is to provide information that is useful to them for making decisions.

BC1.35 However, some have suggested that the statement of financial position should be directed towards the information needs of lenders, other creditors, and regulators, possibly to the detriment of investors and other users. To do so would be inconsistent with the objective of serving the common information needs of the primary user group. Therefore, the Board rejected the notion of directing the statement of financial position (or any other particular financial statement) towards the needs of a particular subset of users.

Hasil (Bahasa Indonesia) 1:

c. Entitas dipegang dibandingkan dengan mereka dengan kepemilikan tersebar luas. BC1.30 pengguna eksternal pelaporan keuangan memiliki tujuan yang sama, terlepas dari jenis entitas di mana mereka berinvestasi. Oleh karena itu, Dewan menyimpulkan bahwa tujuan dari laporan keuangan untuk tujuan umum adalah sama untuk semua entitas. Namun, kendala biaya dan perbedaan dalam kegiatan entitas kadang-kadang dapat menyebabkan Dewan untuk mengizinkan atau mengharuskan perbedaan dalam pelaporan untuk berbagai jenis entitas. Informasi tentang Badan Pelapor Resources, Klaim terhadap Bahwa Entity, dan Perubahan Sumber Daya dan Klaim Pentingnya Informasi tentang Kinerja Keuangan BC1.31 A penegasan lama oleh banyak konstituen adalah bahwa kinerja keuangan pelaporan entitas yang diwakili oleh laba rugi komprehensif dan yang komponen adalah information.4 paling penting (ayat 43) menyatakan: Konsep Pernyataan 1 Fokus utama dari pelaporan keuangan informasi tentang kinerja suatu perusahaan yang disediakan oleh langkah-langkah rugi komprehensif dan komponen-komponennya. Investor, kreditur, dan lain-lain yang berkaitan dengan menilai prospek perusahaan arus kas bersih yang terutama tertarik pada informasi tersebut. Sebaliknya, Framework (1989) dianggap sebagai informasi tentang posisi keuangan pelaporan entitas dan kinerja keuangan sama pentingnya. BC1. 32 Untuk menjadi berguna untuk pengambilan keputusan, laporan keuangan harus memberikan informasi tentang sumber daya pelaporan entitas ekonomi dan klaim dan perubahan selama periode sumber daya ekonomi dan klaim. Sebuah entitas pelaporan tidak dapat memberikan informasi yang cukup lengkap tentang kinerja keuangan (yang diwakili oleh pendapatan komprehensif, laba rugi atau istilah serupa lainnya) tanpa mengidentifikasi dan mengukur sumber daya ekonomi dan klaim. Akibatnya, Dewan menyimpulkan bahwa untuk menunjuk satu jenis informasi sebagai fokus utama dari pelaporan keuangan akan pantas. BC1.33 Dalam membahas posisi keuangan suatu entitas, Exposure Draft disebut sumber daya ekonomi dan klaim pada mereka. Bab ini menggunakan sumber daya frase ekonomi entitas pelaporan dan klaim terhadap Pernyataan 4Concepts 1 mengacu pada laba dan komponennya. Namun, FASB Konsep Pernyataan No 6, Unsur Laporan Keuangan, diganti rugi komprehensif istilah untuk laba jangka. Istilah terakhir ini disediakan untuk komponen laba rugi komprehensif. 13 entitas pelapor (lihat paragraf OB12). Alasan untuk perubahan adalah bahwa, dalam banyak kasus, klaim terhadap entitas tidak klaim pada sumber daya tertentu. Selain itu, banyak klaim akan sumber puas menggunakan yang akan ditimbulkan dari arus kas bersih masa depan. Jadi, sementara semua klaim merupakan klaim terhadap entitas, tidak semua klaim terhadap sumber daya entitas yang ada. Posisi Keuangan dan Solvabilitas BC1.34 Beberapa konstituen telah menyarankan bahwa tujuan utama dari laporan posisi keuangan harus memberikan informasi yang membantu menilai solvabilitas pelaporan entitas. Pertanyaannya adalah bukan apakah informasi yang diberikan dalam laporan keuangan harus membantu dalam menilai solvabilitas; jelas, mestinya. Menilai solvabilitas adalah kepentingan investor, kreditur, dan kreditor lainnya, dan tujuan pelaporan keuangan untuk tujuan umum adalah untuk memberikan informasi yang berguna bagi mereka untuk membuat keputusan. BC1.35 Namun, beberapa telah menyarankan bahwa laporan posisi keuangan harus diarahkan kebutuhan informasi dari kreditur, kreditur lainnya, dan regulator, mungkin merugikan investor dan pengguna lain. Untuk melakukannya akan menjadi tidak konsisten dengan tujuan melayani kebutuhan informasi umum dari kelompok pengguna utama. Oleh karena itu, Dewan menolak gagasan mengarahkan laporan posisi keuangan (atau laporan keuangan tertentu lainnya) terhadap kebutuhan subset tertentu pengguna.