THE TIEBOUT THEOREMTiebout Theorem

THE TIEBOUT THEOREM
Tiebout Theorem Part I: In equilibrium, families will sort
themselves in towns according to their taste for public good
(1 town with elderly only, 1 town with families with kids only)
Proof: Suppose elderly dominate in town 1 and G1 = 0, then
families with kids dominate in town 2 and G2 = G. If there
is a family with kids in town 1, then there is an elderly family
in town 2 and they are willing to switch ) not an equilibrium.
Tiebout Theorem Part II: In each town, the level of local
public good is ecient
Proof: In elderly town, G = 0 which is ecient as nobody
values G

Hasil (Bahasa Indonesia) 2:

THE Tiebout TEOREMA
Tiebout Teorema Bagian I: Dalam keseimbangan, keluarga akan mengurutkan
sendiri di kota-kota sesuai dengan selera mereka untuk kebaikan publik
(1 kota dengan orang tua saja, 1 kota dengan keluarga dengan anak-anak saja)
Bukti: Misalkan tua mendominasi di kota 1 dan G1 = 0, maka
keluarga dengan anak-anak mendominasi di kota 2 dan G2 = G ?. Jika ada
sebuah keluarga dengan anak-anak di kota 1, maka ada keluarga tua
di kota 2 dan mereka bersedia untuk beralih) tidak keseimbangan.
Tiebout Teorema Bagian II: Di setiap kota, tingkat lokal
baik publik e efisien?
Bukti: Di kota tua, G = 0 yang merupakan e efisien karena tidak ada?
nilai G